Effekterna av en ökning eller minskning av räntesatserna

Som konsument är det viktigt att du förstår dynamiken i ränteförändringar. Det beror på att effekterna av att räntorna stiger eller sjunker kan påverka allt från dina inteckningsbetalningar till dina investeringar.

Hur räntesatserna fastställs

Räntesatserna bestäms av Federal Reserve Board som sammanträder regelbundet under året för att se över hur ekonomin utvecklas. Under långsammare ekonomier eller lågkonjunkturer kommer Federal Reserve att sänka räntorna för att uppmuntra konsumentutgifterna. När ekonomin blomstrar kan styrelsen höja räntorna för att utnyttja dina utgifter och hålla inflationen i schack.

Effekterna av fluktuationer

Räntesatser är i princip de finansiella avgifter som långivarna bedömer när de gör lån. Tumregeln för att bestämma hur du kan påverkas av förändringar i räntesatser är som följer: när räntorna stiger gör dina lånekostnader också. På samma not, när räntorna faller, sjunker dina lånekostnader.

Effekter på inteckningar

Inteckningsbranschen representerar en av de sektorer som är känsliga för ränteförändringar. De mest drabbade är justerbar räntelån, även kallad ARM. Låntagare av denna typ av inteckning kan njuta av lägre sedlar om räntorna minskar. Men om räntorna stiger, kommer också deras inteckning betalningar.

En av anledningarna till att ARM är attraktiva är att de låter låntagare dra fördel av fallande räntor utan att gå igenom refinansieringsprocessen, enligt Bankrate.com. Istället för att behöva betala en helt ny uppsättning stängningskostnader och avgifter, har ARM-låntagare lyxen att bara vänta på att räntorna ska falla, tillsammans med sina inteckningskostnader.

Stigande räntor kan stava katastrofer för innehavare av ARM på grund av de betydligt högre inteckning betalningar de kan behöva betala. Under den typiska 30-åriga inteckning är miljöer med högre ränta sannolikt inträffade. En ARM som börjar med 6 procents ränta kan hamna på 11 procent på bara tre år om räntorna stiger kraftigt.

Räntor och investeringar

Ur konsumentsynpunkt finns det tillfällen då en räntehöjning kan vara bra. Det är särskilt fallet när det gäller investeringar i produkter som deponeringscertifikat, aktier och obligationer. Investerare åtnjuter räntehöjningar eftersom det innebär en större avkastning på sina investeringar.

Effekter på företag

Eftersom lägre räntor gör det billigare för konsumenterna att låna tenderar de att spendera mer och det bidrar till att öka ekonomin. Federal Reserve Bank of San Francisco påpekar också att lägre lånekostnader leder till att företag ökar investeringsutgifterna, och det leder till att hushållen köper hållbara varor, såsom bilar och nya hem. Dessutom kan lägre räntor bidra till att en bank är mer villig att låna ut till företag och hushåll. Detta kan öka utgifterna, särskilt av mindre låntagare som har få andra kreditkällor än banker.