Hur man rapporterar IRA-rollovers

Internrevisionstjänsten gör det möjligt för människor att flytta pengar mellan pensionskonton genom en rollover. Vid en rollover betalas pengarna till kontoinnehavaren och inom 60 dagar deponerar kontoinnehavaren pengarna till ett annat pensionskonto. Omläggningar mellan samma typ av IRA: er är skattefria, men övergångar mellan traditionella IRA: er till Roth IRA: er är skattepliktiga. När du har genomfört en rollover får du formulär 1099-R som visar den beskattningsbara delen samt det belopp som hålls tillbaka.

Fyll i formulär 1040 eller 1040A för din inkomstdeklaration, inte formulär 1040EZ. Formuläret 1040EZ har inte lämpliga rader för rapportering av IRA-övergångar.

Rapportera det totala beloppet för rollover som en icke-beskattningsbar IRA-distribution. På formulär 1040 rapporteras icke-beskattningsbara IRA-distributioner på linje 15a. Använd rad 11a på formulär 1040A.

Räkna ut den beskattningsbara delen av din IRA-distribution. För överflyttningar från en traditionell IRA till en annan traditionell IRA eller en Roth IRA till en annan Roth IRA, är ingen av övergångarna skattskyldiga så länge du återinfört hela beloppet. För traditionella övergångar från IRA till Roth IRA är hela beloppet beskattningsbart om du inte hade avdragsgilla bidrag. I så fall är den del av rollover som härrör från traditionella IRA-bidrag som inte är avdragsgilla inte beskattningsbar.

Rapportera den beskattningsbara delen av din rollover, om någon, som en skattepliktig IRA-distribution. För formulär 1040-användare, rapportera detta belopp på rad 15b. För användare av formulär 1040A, rapportera detta belopp på rad 11b.

Skriv "rollover" bredvid linjen - rad 11 för Form 1040A eller linje 15 för Form 1040 - som du rapporterade om rollover för att varna IRS att du utförde en rollover.

Rapportera eventuell statlig inkomstskatt från din rollover som inkomstskatt. För formulär 1040-användare är detta rad 61. För formulär 1040A är detta rad 38.