401K till Roth IRA rollover-regler

Vissa företagsföretag skapar 401 000 planer för sina anställda för att hjälpa dem att spara till pension. Men när du lämnar ditt jobb kanske du vill rulla din 401k-plan till en Roth IRA, som är ett konto efter skatt. Skälen till att göra detta inkluderar de skattefria uttag som Roth IRA erbjuder och det faktum att Roth IRA inte är föremål för nödvändiga minimifördelningar som du måste ta med början vid åldern 70 1/2 om pengarna finns kvar i 401k-planen.

Skatteskyldighet

När du rullar pengar från en 401k-plan till en Roth IRA, måste du rapportera beloppet för konverteringen som beskattningsbar inkomst, eftersom du flyttar pengar från ett skatteskattet konto till ett konto efter skatt. Om du till exempel rullar över $ 50 000 från en 401 000 plan till en Roth IRA, skulle du behöva lägga till 50 000 $ till din beskattningsbara inkomst för året. Denna inkomst beskattas med din marginella inkomstskattesats och kan till och med pressa dig in i en högre skatteklass. Om till exempel inkomstskatten på 25 procent går från $ 50.000 till $ 100.000, kommer den 30 procent skatteklassen från $ 100.000 till $ 150.000, och din beskattningsbara inkomst utan rollover är lika med $ 80.000, skulle de första $ 20.000 av övergången beskattas till 25 procent och de sista 30 000 $ skulle beskattas till 30 procent.

Tidsram

När du utför en 401k till Roth IRA-rollover har du bara 60 dagar från det att du får pengar för att deponera pengarna i Roth IRA. Om du misslyckas med att deponera pengarna inom den tidsperioden kommer Internal Revenue Service att anse att du har tagit tillbaka pengarna permanent, vilket orsakar flera problem. Först tappar du förmågan att flytta hela beloppet till ett annat skatteskyddat pensionskonto. För det andra, om du inte är minst 59 1/2 måste du betala en straff på 10 procent för tidigt uttag.

Obligatorisk innehållande

När du genomför en övergång måste det finansinstitut som innehar din 401k-plan hålla 20 procent av beloppet för övergången för de skatter och påföljder du kan vara skyldiga om du inte placerar om pengarna. Om du till exempel begärde en roll på 50 000 USD skulle du bara få $ 40 000 eftersom 10 000 $ skulle kvarhållas. När du emellertid deponerar pengarna, måste du dock deponera det begärda beloppet, inte det mottagna beloppet. Fortsätter du exemplet måste du deponera $ 50 000 trots att du bara fick 40 000 $. Om du bara avsatte om $ 40 000, skulle 10 000 $ anses vara distribuerade.

För att undvika källen får du göra en direkt omvandling där pengarna överförs direkt till din Roth IRA istället för att först betalas till dig. När du utför en direkt konvertering kvarhålls inga pengar eftersom eftersom du inte har tillgång till pengarna kan överföringen inte misslyckas.